استراتيجية تجارة سوق الأسهم مع ستيلر العودة و المحدودة رأس المال المخاطر

+

استراتيجية تجارة سوق الأسهم مع ستيلر العودة والمحدودة رأس المال المخاطر أضيفت من قبل: Teddi فارس في 25 فبراير 2013. تم تصميم استراتيجية تجارة سوق الأسهم الممتازة التي يمكنني استخدامها لتوفير عوائد استثنائية مع مستوى قوي من الحماية ضد خسارة رأس المال في جميع أنحاء مؤشر VIX. هذه الاستراتيجية المالية التداول في السوق لديها سجل حافل في أعمالي التي تمتد إلى عام 2003. كنت قد كتبت عددا من المقالات حول مؤشر VIX كنظام توقيت السوق ولكن العديد من المستثمرين ليسوا على علم باستخدام مؤشر VIX كاستراتيجية المالية التداول في السوق. قدمت قطرة اليوم من 1.87٪ في 500 SP عودة ما يزيد على 70٪ لبلدي أحدث مؤشر VIX التجارة. لقد استخدمت مؤشر VIX للاسهم التداول في السوق منذ عام 2003 بعد دراسة وتجارة الورق أنه من عام 2000 إلى عام 2002. وارتفع مؤشر VIX لديها خيارات التي في حين لم يكن الأكثر سيولة، بالتأكيد حجم ما يكفي لاسمحوا لي أن الحصول على شغل على 50-100 عقود من دون أي مشكلة. كيف مؤشر VIX سوق الأوراق المالية والتداول استراتيجية الأشغال يمكن استخدام مؤشر VIX كنظام توقيت السوق تكون معقدة أو بسيطة كما تريد. انا افضل بسيطة. استراتيجيتي الأساسية. كلما يقع مؤشر VIX إلى 14،00 $ يمكنني شراء المكالمات إضراب $ 14 على مؤشر VIX ما لا يقل عن 3-6 أشهر للخروج. تعزيز عودة في كثير من الأحيان إلى زيادة العائد أبيع الاضراب وضع 14 $ أو أقل 3 اشهر كما لا مانع يجري تعيين في إضراب وضع 14 $ أو 13 $ لأن هذا هو المكان الذي ستشتري دعواتي. أنا لا أبيع دعوات لتحويل موقفي إلى انتشار الائتمان. الأشغال بسيطة أفضل في كتابي انا افضل للحفاظ على التداول بسيطا مما يعني بيع يضع عندما يحصل على مؤشر VIX وصولا الى ما يقرب من 14 $ أو أقل، وشراء المكالمات في الإضراب $ 14. عندما بدأت هذه الاستراتيجية التداول في السوق المالية في عام 2004 كنت تستخدم الإضراب دعوة 12 $ لشراء وبيع المكالمات وضع 12 $. بعد انهيار سوق 2008 لقد غيرت لأول مرة إلى 15 $ وبعد ذلك في عام 2011 إلى 14 $ كما تقلب في تراجع الأسواق بشكل عام. سأشرح كيفية تحديد مستويات إضراب على مدار العام الى مزيد من هذه المادة الأوراق المالية التداول في السوق. دعونا نلقي نظرة على ربحية هذه الاستراتيجية المالية التداول في السوق. استراتيجية تداول سوق الأسهم في عام 2013 مع مؤشر VIX هل يمكن أن يؤدي يعمل هذا النظام؟ أنها مربحة جدا مع القليل جدا من الهبوط. وفيما يلي مؤشر VIX منذ نوفمبر تشرين الثاني 2012. وفي يناير كانون الثاني عام 2013 عندما +4 انخفض مؤشر VIX دون 14 $ للمرة الاولى منذ شهور، واشتريت 25 أبريل $ 14 عقدا الدعوة إلى 3،95 $. المبلغ الإجمالي لرأس المال ينفق = 25 عقود دعوة X 3.95 $ بالإضافة إلى 30 $ عمولة = 9905،00 $ هذه ليست استراتيجية للذين لا يملكون الصبر. في كثير من الأحيان يمكن أن يستغرق بعض الوقت للتجارة للعمل بها، ويمكن أن يكون من الصعب على كثير من المستثمرين لانفاق المال على خيارات الشراء ومن ثم مشاهدتها تآكل. إذا كان هذا هو نوع المستثمر كنت، ثم هذه التجارة لن تعمل بها. مؤشر VIX 2013 الصفقات حتى الآن بعد 4 يناير عندما واصل مؤشر VIX في الانخفاض خيارات دعوتي فقدت قيمتها وهذا شيء طبيعي. في أوائل فبراير كما نقل مؤشر VIX أعلى إلى 14 $ لم بلدي أبريل 14 $ خيارات الشراء لا تزيد كثيرا في القيمة لأن الخيارات هي الأصول الهزال وهذه الأنواع من الخيارات في حاجة الى تصاعد للحصول على أقساط تصل الى الوراء. وجاء هذا الارتفاع اليوم عندما قفز مؤشر VIX يصل الى 19،28 $ قبل أن يغلق عند 18،99 $. أنا بعت 25 خيارات الشراء مؤشر VIX عن 7،15 $. باعت 25 عقود أبريل 14 $ دعوة X 6،95 $ عمولة أقل من 30 $ = $ 17345،00 عودة 7440.00 = $ أو 75٪. هذا هو نوع من عودة لدي خبرة مع هذه الاستراتيجية المالية التداول في السوق. القواعد التي أتبعها هناك بعض القواعد حول هذا النظام تداول الأسهم في السوق أن أتابع. 1) الصبر ضروري للغاية. 2) أنا فقط استخدام مقدار رأس المال يمكنني أن تخسره. في حالتي حوالي 30،000 $ هو الحد الأقصى عاصمة بلدي أريد من أي وقت مضى للخطر. 3) أنا وضعت في حالة تأهب بلدي داخل بلدي سطاء الخصم البرنامج إلى 14،00 $ على مؤشر VIX لذلك أنا لا أميل لديك لمشاهدته. وسوف تكون عبر البريد الالكتروني والنصوص بعث برسالة عندما مؤشر VIX يضرب 14 $. 4) أنا دائما شراء ما لا يقل عن 3 أشهر خارج. 5) أنا دائما شراء الدعوة للإضراب 14 $. 6) أنا في بعض الأحيان محاولة لبيع 14 $ أو أقل إضراب ضعت من أجل الربح الاضافي ولكن في معظم الوقت هذا هو التجارة شراء المكالمة. 7) أشاهد تقلب العام ل500 مقاسا مؤشر VIX SP وكما ينخفض ​​تقلب أنتقل أقل لبلدي إضراب القاعدة. على سبيل المثال في عام 2004 كنت تستخدم الاضراب وضع 12 $. بعد انهيار سوق الدب 2008 لقد غيرت لأول مرة إلى 15 $ وبعد ذلك في عام 2011 إلى 14 $ كما التقلبات في الأسواق بشكل عام انخفض. 8) لا يمكنك أكثر من تجارة هذه الاستراتيجية. بضع سنوات هناك واحد فقط أو اثنين من الصفقات. هذه ليست استراتيجية بالنسبة لأولئك المستثمرين الذين يحبون دائما أن التداول. هذه هي الاستراتيجية التي يقدم سوى عدد قليل من الصفقات في السنة وهذا هو السبب أنا استخدامها فقط لتعزيز أعمالي الشاملة. لديه مثل هذا المستوى المنخفض من المخاطر إلا أن أستمتع الأرباح التي ينتجها ونادرا ما تحتاج إلى تعديل المواقف دعوتي. لفهم هذه الاستراتيجية بسيطة أفضل تسمح للنظر في السنوات الماضية. سوق الأسهم تجارة مؤشر VIX الصفقات في عام 2012 في 14 سبتمبر 2012 اشتريت يناير 2013 $ 14 المكالمات التي بعتها يوم 16 سبتمبر عندما وصلت إلى مؤشر VIX 17،00 $. بعد أسبوعين في 5 تشرين الأول اشتريت يناير 2013 $ 14 المكالمات مرة أخرى الذي بعت أكتوبر 25 عندما وصلت إلى مؤشر VIX 18،00 $ مؤشر VIX خريف 2012 2 الصفقات كان التجارة قبل يوم 13 أغسطس 2012 عندما اشتريت المكالمات يناير 2013 14 $ وبيعها بعد ذلك في 31 اغسطس اب عندما وصلت إلى مؤشر VIX 17،50 $. مؤشر VIX مؤشر الصفقات أغسطس 2012 في 16 مارس 2012 اشتريت يوليو 14 $ المكالمات وبيعها في 9 نيسان مع مؤشر VIX في 18،25 $ VIX مؤشر مارس 2012 الصفقات في عام 2012 ثم كانت هناك 4 الصفقات. لقد حقق ما بين 60٪ و 70٪ مع كل التجارة وبقيت مع عدم وجود الحد الأقصى رأس المال المستثمر الانقسام أكثر من 30000 $ مع 70٪ في خيارات الشراء و 30٪ لتغطية يضع بيعها. إذا كان يضع في نهاية المطاف في المال هذا هو التسوية النقدية التجارة (أي الأوراق المالية المخصصة على المؤشر) وأنا في حاجة إلى النقود في حال كنت مخطئا وأنا بعد ذلك يجب تعويض هذا الفارق من خلال التسوية النقدية. سوق الأسهم تجارة مؤشر VIX الصفقات في عام 2011 شهد عام 2011 صفقة واحدة فقط لذلك من الواضح أنني كان منخفضا جدا في إضراب 14 $ وينبغي أن يكون اختيار 15 $. في 21 نيسان اشتريت المكالمات يوليو 14 $ وبيعها في 9 مايو 2011. استراتيجية تجارة سوق الأسهم مع مؤشر VIX لفهم كيفية اختيار سعر الإضراب مؤشر VIX وأظل ساعة عن العام السابق والتي من الواضح في عام 2011 لم تنجح وهذا هو السبب لم يكن هناك سوى صفقة واحدة. مؤشر سوق الأسهم يتاجر إستراتيجية VIX 2009 في عام 2009 فعلت NO الصفقات الاستراتيجية المالية التداول في السوق باستخدام نظام بلدي مؤشر VIX كما كان تقلب عالية جدا. إلا أن الانخفاض كان واضحا لي ولكنني لا تزال هناك حاجة إلى أن يكون أقل من 20،00 $ قبل دخول هذه الاستراتيجية مرة أخرى. مؤشر VIX 2009 الرسم البياني الأسبوعي مؤشر سوق الأسهم يتاجر إستراتيجية VIX 2010 في عام 2010 انخفض مؤشر VIX في أبريل أدناه 16 $ واشتريت يوليو $ 15 مكالمة. وكانت هذه التجارة ممتازة. في ديسمبر انخفض مؤشر VIX مرة أخرى تحت 16 $ وأنا مرة اشتريت 15 $ دعوات. الجزء الخلفي سحب من مؤشر VIX إلى أقل من 16 $ اعتقدت كان مؤشرا أنه في عام 2011 وأرجو أن تستخدم 14 $ وليس إضراب 15 $ لشراء المكالمات. كان ذلك خطأ كما لم يكن لدي سوى صفقة واحدة في عام 2011. مؤشر VIX الرسم البياني الأسبوعي لعام 2010 فترات من انخفاض معدل التذبذب فلنذهب إلى 2003-2007 لمعرفة مدى نجاح هذه الاستراتيجية المالية التداول في السوق أداء 2003-2007. مؤشر سوق الأسهم يتاجر إستراتيجية VIX 2003 في عام 2003 أنهى السوق الهابطة وبدأت تقلب في الانخفاض. انتظرت حتى تشرين الاول لشراء أخيرا بلدي أول مجموعة من 15 $ المكالمات. لاحظت على الرغم من أن تقلب كان لا يزال في الانخفاض. بعد ارتفعت التقلب في نوفمبر إلى 18،98 $، على الفور سحبت أسفل الظهر. انتقلت من الإضراب دعوة 15 $ إلى 14 $ واشترى المكالمات 14 $ في ديسمبر كانون الاول. كان 2003 مثيرة للاهتمام كما فعلت فقط اثنين من الصفقات لكنني مظنون على أساس تقلب بحلول نهاية العام أنه حتى 14 $ قد تكون مرتفعة للغاية مثل SP يتعافى وتقلب آخذ في الانخفاض. مؤشر VIX الرسم البياني الأسبوعي 2003 مؤشر سوق الأسهم يتاجر إستراتيجية VIX 2004 كان 2004 عاما ممتازا للالصفقات. عندما تكون في ديسمبر 2003 قررت أن 14 $ كان الإضراب الدعوة إلى أن يكون شراء، انتهى الأمر بأن الإضراب دعوة 14 $ كان جيدا لمدة الصفقات في 2004. ومارس والثانية في أبريل. وكان الارتفاع في أبريل في مؤشر VIX أقل من القراءة السابقة. تماما مثل الأسهم، مؤشر VIX وقمما أقل علامة مؤكدة على انخفاض التقلبات. لذا غيرت من $ 14-13 $. جلبت هذه اثنين من أكثر الصفقات. 13 يوليو $ و13 سبتمبر $. ظل انخفاض في مستوى التقلب الواضح حتى أنا خفضت بلدي إضراب الدعوة إلى التقييم و12 $. وهذا يعني واحد فقط المزيد من التجارة التي جرت في ديسمبر كانون الاول عام 2004 عندما اشتريت أبريل 2005 $ 12 دعوات. مؤشر VIX الرسم البياني الأسبوعي لعام 2004 وعند النظر إلى الرسم البياني 2004 يمكننا أن نتعلم أن تقلب لا تؤثر على ربحية هذه التجارة. تقلبات منخفضة لا يجعل التجارة أكثر صعوبة أو أقل ربحية. بدلا من ذلك يجعل التجارة أسهل لإدارة حتى مع خطر أقل وأسهل لتحديد ضربات دعوة للشراء. منذ أن التجارة إلا من خلال شراء الدعوة الضربات السفلي تقلب يعني تكلفة شراء الضربات دعوة أقل ولكن عند تشغيل مؤشر VIX تصل العالي، وأقساط الدعوة لا تزال تتحرك حتى يعكس ارتفاعا في مؤشر VIX. وبالتالي العوائد لا تزال ممتازة على الرغم من تقلبات منخفضة نظرا لأنه هو ارتفاع مؤشر VIX الذي يجعل هذه الضربات دعوة فطر في القيمة. شيئان ليأخذ من المخطط 2004. أولا من المهم أن نفهم أن استراتيجية مؤشر VIX لا يعني كنت تتاجر في كثير من الأحيان. عام 2004 كان عاما أكثر انشغالا من معظم والتي لا تزال يعني فقط 5 الصفقات. هذا هو استراتيجية لأولئك الذين يدركون أنك لا تحتاج دائما إلى أن يكون التداول فيه. ومن المؤكد استراتيجية بالنسبة لأولئك الذين لديهم قدر كبير من الصبر. الشيء الثاني أن يسلب من المخطط هو أن فرصة خسارة رأس المال محدودة للغاية إذا كان المستثمر يأخذ الوقت الكافي لفهم أن الإفراط في تداول هذه الاستراتيجية لا طائل وسوف أن تقلب تنخفض تتحرك الأسهم أعلى. الأسهم ترتفع أعلى، يجب أن يكون محددا وانخفاض إضراب الدعوة مؤشر VIX. عام 2004 كان عاما الانتعاش لل500. SP ونقل SP أعلى تراجع التقلب. طالما أدركت هذا ثم التداول عن طريق شراء المكالمات في ضربات أقل على مدار السنة البسيط لم يكن فقط ولكن كان خطر ضئيل جدا. مؤشر سوق الأسهم يتاجر إستراتيجية VIX 2005 في السنة التالية 2005، كان عاما جيدا آخر على الرغم من انخفاض التقلبات. مؤشر VIX أبدا كسر فوق 19 $ في عام 2005. وبقيت على المستوى إضراب الدعوة $ 12 وفعلت 4 الصفقات خلال العام. وتتميز هذه مع X. أهمية هذا المخطط هو أن تظهر لك أن هناك مستوى ضمن مؤشر VIX الذي التداول العادي وحده سوف توفر الكثير من الحماية ضد خسارة رأس المال. في مؤشر VIX الأسبوعي لعام 2005 يمكنك أن ترى أن مؤشر VIX كان غير قادر على البقاء أقل من 12 $ لأكثر من 3 أشهر. مرة واحدة انتقلت من تقلبات منخفضة إلى هذا الحد أنا على يقين من أن تبيع ما لا يقل عن 3 أشهر، ولكن في كثير من الأحيان كنت خارج 6 أشهر. وهذا يعني أنه على الرغم من ذلك مثلا في صيف عام 2005 انخفض مؤشر VIX أدناه 11،00 $، أنا ببساطة عقد خيارات دعوتي وانتظر مؤشر VIX لتحويل أعلى. يجب أن يكون لديك الصبر مع هذه التجارة، ونفهم أن أسواق الأسهم لم يذهب مستقيم. عندما ينهار تقلب باسم SP أعلى 500 التحركات، أنها ليست سوى مسألة وقت قبل التصحيح سوف تدفع تقلب احتياطية. التصحيحات هي جزء طبيعي من التداول، وفي حالة هذه الاستراتيجية سوق الأوراق المالية والتداول، ويساعد على تقلب لحماية ضد خسارة رأس المال. ولكن إذا لم يكن لديك الصبر والانتظار لتجارة تتكشف ومخاطرة رأس المال المستثمر، وهذه التجارة لم ينجح في مسعاه. مؤشر VIX الرسم البياني الأسبوعي لعام 2005 مؤشر سوق الأسهم يتاجر إستراتيجية VIX 2006 شهد عام 2006 اثنين فقط من الصفقات كما واصلت البقاء في مستوى إضراب الدعوة $ 12. على الرغم من أن شراء العميل من المكالمة الأولى ممتاز وأنا أمسك في يونيو. لم تباع تجارة الثانية التي بدأت مع المكالمات يجري شراء في أكتوبر 2006 وحتى في 2007. مرة أخرى الشيء المهم أن يسلب من هذا المخطط هو أن إضراب 12 $ هو مريح إلى حد ما لشراء الضربات المكالمة. أنا يمكن أن انتقلوا إلى 11 $ والتي من شأنها أن تعمل ولكن لم أكن، مفضلا البقاء في إضراب 12 $. مؤشر VIX الرسم البياني الأسبوعي لعام 2006 مؤشر سوق الأسهم يتاجر إستراتيجية VIX 2007 الرسم البياني الأخير هو ل2007. 2007 كان العام الأول اضطررت الى اتخاذ خسارة صغيرة في ديسمبر كانون الاول لاعادة شراء بلدي يناير 12 $ المكالمات وبيعها مرة أخرى في أبريل. 500 SP كان يتحرك أعلى كثيرا خلال هذه الفترة لكنني كنت أعرف من التاريخ الماضي في مؤشر VIX أنه لن يدوم. في مارس أطلق النار على مؤشر VIX تصل إلى 20 $ وبعت أبريل 12 $ دعوات لزيادة قدرها 105٪ بعد حساب في الخسارة من تتوغل في أبريل من يناير كانون الثاني. ثم في أبريل اشتريت يوليو 12 $ دعوات التي بعت 11 يوليو 2007 حيث انخفض مؤشر VIX في 17،50 $. ولكن منذ أبريل كان مؤشر VIX فشلت في تراجع أقل من 15 $ في واقع الأمر كان يكافح للبقاء أقل من 16 $. لذلك يوم 19 يوليو اشتريت $ 15 مكالمة لشهر يناير التي بعت في أغسطس مع ارتفاع مؤشر VIX ارتفاعه إلى 37،00 $. كان ذلك أفضل التجارة باستخدام هذه الاستراتيجية منذ كنت قد بدأت. وحذر لي أيضا أن السوق كانت في ورطة، وحتى حين أن 500 SP دفعت إلى كل وقت عالية من 1576 أن أكتوبر كان مؤشر VIX وقتا عصيبا جدا البقاء أقل من 20 $. مؤشر VIX الرسم البياني الأسبوعي لعام 2007 من استخدام هذه الاستراتيجية يمكنك أن ترى أن يعود استثنائية وعلى سبيل المكافأة، فإنه يعمل أيضا كإشارة تحذير لتقديم المشورة عند كل شيء ليس على ما يرام مع بيئة السوق بشكل عام. مؤشر VIX استراتيجية تجارة ملخص من البورصة لعام 2013 حيث الأسواق تذهب من اليوم (25 فبراير 2013) أستطيع أن محاولة فقط للتنبؤ. إلا أن استراتيجية مؤشر VIX هي أدوات رائعة للاستخدام على الربح وليس فقط من خلال شراء المكالمات وبوضع بيع عندما تسحب مؤشر VIX إلى مستوى 14 $ مرة أخرى، ولكن لتحذرنا أيضا عندما اتجاه السوق قد مرة أخرى صعوبة. أعتقد أن مؤشر VIX تقع أسفل مرة أخرى في مارس و / أو أبريل والتي ستكون عندما كنت ستشتري المكالمات 3-6 أشهر خارج كما أتوقع أن تقلب حفاظ على العودة هذا العام ونحن الآن في السنة 5 من السوق الصاعدة التعافي من سوق هابطة 2007-2009. هذه هي استراتيجية بسيطة جدا مع عوائد ممتازة مع مخاطر منخفضة في معظم الوقت. انها ليست استراتيجية التي يمكن تداولها مرارا وأنها ليست استراتيجية بالنسبة لأولئك الذين يجدون صعوبة في التحلي بالصبر أو مشاهدة خياراتها تفقد قيمتها. أي أسئلة حول هذه الاستراتيجية فيمكنك نشرها على التعليقات في الأسفل أو البريد الالكتروني لي في teddifullyinformed المستثمرين قرأت مؤخرا: